В какой валюте брать кредит

Последнее время колебания курсов валют заставляют метаться тех россиян, которые пытаются выбрать наиболее привлекательную денежную единицу для хранения своих сбережений. Но ставка на правильную валюту не менее важна и

Последнее время колебания курсов валют заставляют метаться тех россиян, которые пытаются выбрать наиболее привлекательную денежную единицу для хранения своих сбережений. Но ставка на правильную валюту не менее важна и для тех, кто собирается брать кредит. И тут выбор состоит из трех основных составляющих - экономические факторы, личная практика и готовность идти на риск.

Экономика

Кредиты в России можно взять в рублях, долларах и евро. Лидерство стабильно удерживает национальная валюта, в которой выдается почти 85% всех займов. Второе место - за долларом, а кредиты в евро пока особым спросом не пользуются. Этот расклад демонстрирует финансовую негибкость россиян. Традиционно считается, что наиболее выгодно брать кредиты в ослабевающей валюте. В последние годы рубль укрепляется, а доллар слабеет. А ставки по кредитам в национальной валюте выше, чем в американской.

Наиболее яркое подтверждение привлекательности долларовых кредитов мы получили недавно. С редкими и несущественными всплесками вверх доллар падал с октября 2004 года. Поэтому "счастливчики" с рублевыми доходами, успевшие взять кредит в долларах перед падением (в районе 29 рублей за доллар), смогли слегка "обмануть" банки. Однако сейчас доллар начал расти. И хотя он еще полностью не отыграл позиции прошлого года, риск потерять весь "выигрыш" и даже оказаться в проигрыше увеличивается.

Поэтому эксперты советуют играть с банками на колебаниях валют только самым рискованным заемщикам. "Колебания курсов валют - явление периодическое, которое будет повторяться и в будущем, - считает начальник финансово-аналитического департамента Судостроительного банка Алексей Колтышев. - Поэтому наиболее логично - занять нейтральную позицию: не опасаться потерять на колебаниях валютных курсов и не пытаться на них заработать".

Практика

Итак, экономические аспекты лучше оставить для самых финансово образованных заемщиков. "Правильнее всего остановиться на валюте, в которой вы получаете основной доход и в которой планируете погашать кредит. Это позволит избежать дополнительных расходов на конвертацию", - считает начальник отдела розничных продуктов Межпромбанка Алексей Кравец. Например, вы получаете зарплату, привязанную к курсу доллара. "В этом случае рублевый кредит невыгоден, - говорит начальник департамента розничного бизнеса банка "Зенит" Алексей Розоренов. - В ближайшей перспективе ожидается дальнейшее укрепление рубля, зарплата ваша будет падать. А значит, не избежать огромных дополнительных расходов". Владельцам фиксированного рублевого дохода такой риск не грозит. Поэтому кредиты на короткий срок, на который экономическая ситуация вполне прогнозируема, проще брать в рублях. Тем более что большая часть потребительских займов привязана именно к рублю.

Готовность к риску

Другое дело, если вам необходим ипотечный кредит. "При получении ипотечного кредита потенциальному заемщику стоит ориентироваться на валюту, к которой привязана стоимость недвижимости", - уверена начальник отдела маркетинга и разработки кредитных продуктов Внешторгбанка Мария Серова. По ее словам, в Москве, в Санкт-Петербурге - традиционно "зеленой зоне" России - заемщики предпочитают брать ипотечные кредиты в долларах. А жители других регионов проявляют патриотизм, предпочитая рублевые кредиты.

Еще один момент. Ипотечный кредит - долгосрочный вид займа, который выдается на срок до 27 лет. Рассчитать в такой длительной перспективе, на какую валюту лучше сделать ставку, достаточно сложно даже специалисту. Можно только выбрать наименьшее зло, так как риски присутствуют в любых вариантах. Насколько правильно сделать ставку на рублевые кредиты, напрямую зависит от уровня инфляции. Например, у вас рублевый доход и вы берете кредит в национальной валюте по ставке 18% годовых на 15 лет. Предположим, что мечты правительства по обузданию инфляции воплощаются в жизнь и года через 3-4 инфляция падает до 5% в год. Комментарии по потерям излишни. Поэтому крупные долгосрочные кредиты специалисты советуют брать все-таки в валюте. Хотя и тут есть риск. У вас рублевый доход, но вы берете ипотечный кредит в долларах. "Представьте себе ситуацию, что нефть падает до 15 долларов за баррель, что вполне возможно в столь далекой перспективе", - отмечает начальник управления анализа и ценообразования БИН-банка Игорь Розанов. Курс рубля в этом случае может упасть даже вдвое. Правда, в этом случае серьезно выиграют граждане с валютными доходами. Поэтому Розанов советует брать кредит в той валюте, к которой вы испытываете наибольшее доверие.